Учет инвестиционной деятельности

Инвестиционная деятельность – это вложение капитальных средств и дальнейшее участие в процессе управления капиталом с целью получения прибыли или иных полезных дивидендов. Международный стандарт финансовой отчётности МСФО (договор№25) определяет инвестицию как финансовый вклад в акции, облигации и прочие активы. Под данный термин не подходят такие понятия, как нематериальные активы, товарные либо материальные запасы и основные средства.

Инвестиционный учёт – это оценка и контроль капиталовложений. Он должен производиться очень тщательно и аккуратно, в соответствии с обязательствами законодательства. Большинство стран, за неправильно составленную отчётность штрафует или даже подвергает тюремному заключению. И если ошибка в учёте допущена по невнимательности, то это очень трудно доказать. Перед инвестором встаёт вопрос о том, как же вести отчётность. Для решения этой проблемы имеется несколько вариантов:

1. Самостоятельное ведение. Характерно, как правило, для инвестиционных активов (портфелей) с небольшой суммой вклада. Для того, чтобы знать и понимать ключевые юридические нюансы и общие правила учёта вложенных средств, необходимо ознакомиться с литературой по азам бухгалтерского учёта и стратегических управлением вкладов;
2. Ведение учёта инвестиционным управляющим. Они представляют собой высококвалифицированных специалистов в финансовой области, которые прорабатывают финансовые стратегии, деятельность которых, направлена на увеличение прибыли инвестора. В большинстве своём, они также ведут инвестиционный учёт;
3. Онлайн-сервисы. Существует множество сайтов по ведению вашей отчётности в режиме онлайн (например, «Masterfolio»). С момента начала работы с сервисом, он структурирует все необходимые данные, с помощью которых можно будет производить анализ. Главным недостатком данного способа является тот факт, что необходимо предоставлять свой логин и пароль от инвестиционных проектов, что ставит под сомнение общую безопасность вкладов;
4. IVE. В отличие от предыдущего метода ведения учёта, данный способ реализуется на компьютерной программе Microsoft Exel, не требующий подключения интернета и уж тем более предоставления персональных данных. Инвестору не требуется производить никаких расчётов, необходимо просто вносить сведения, а программа сама произведёт расчёты при помощи заложенных алгоритмов. Программа позволяет выводить не только общую прибыль инвестиционного проекта, но и доход по отдельно взятым счетам.

В заключение этого вопроса, стоит подвести итог и ответить на вопрос «Так зачем же нужно производить инвестиционный учёт?». Он необходим для:

1. Контроля источника доходов, с целью дальнейшего предоставления сведений в налоговую инспекцию;
2. Для углубленного анализа процесса инвестирования. Без учёта только освещены вложенные средства и полученный доход, а динамика и темпы роста, её неизменность, эффективность каждого актива остаются в тени;
3. При большом инвестиционном портфеле, без учёта невозможно понять, почему общая прибыль оказалась меньше ожидаемой. А так, можно легко найти причину финансового изъяна активов;
4. Если инвестициям не уделять внимание и не экспериментировать с активами, то это приведёт, скорее всего, к потерям доходности (особенно в интернет-инвестициях). Происходит это потому, что ситуация на инвестиционном рынке постоянно меняется и нет никаких гарантий роста активов.

Подробнее об источниках инвестирования, вы сможете узнать из данной статьи.

Метода определения эффективности проектов основываются на следующих принципах:

1. Проект считается рентабельным, если он не только вернул вложенные средства, но и обеспечил дополнительную прибыль;
2. Вложенные финансы, также, как и денежный поток приводится к фактическому времени или к конкретному расчётному году;
3. Определение величины денежного потока и капиталовложений осуществляются по разным ставкам дисконтирования, которые зависят от характеристик проекта. Для её определения требуется принимать во внимание структуры вложений и стоимость каждого инвестируемого капитала.

Сущность всех способов анализа эффективности инвестпроектов базируется на простом принципе: Начальные капиталовложения при осуществлении разного рода проекта воспроизводит денежный поток. Они считаются эффективными, если поток финансовых средств отдаёт первоначальную сумму инвестиций и обеспечивает необходимую отдачу с вложенных средств.

Далее рассмотрим следующие способы, благодаря которым определяют эффективность проектов:

1. Дисконтированный период возврата вложенных средств (DPB). Учитываются только первоначальные денежные потоки, которые входят в срок окупаемости;
2. Точный новейший показатель проекта (NPV). Суть метода заключается в сравнении всех входных денежных потоков с полученными средствами, которые приводятся капиталовложениями для осуществления проекта. Если общая цена инвестпроекта (норма доходности) повышается, то показатель NPV снижается!
3. Воздействие инфляции при оценке эффективности проекта. Изучение влияния инфляции предполагает два варианта развития событий – скорость инфляции одна и та же для разных показателей затрат, и издержек; и скорость инфляции разная для каждого составляющего ресурсов;
4. Внутренняя норма прибыли (IRR) – это параметр дисконта, при котором нынешнее значение инвестиций равно сегодняшнему показателю потоков финансовых средств от инвестиций. Помимо этого, IRR может отражать такой показатель дисконта, благодаря которому оказывается нулевое значение NPV;

Важно! Если показатель IRR сопоставим сумме капитала или превышает её, то инвестпроект привлекательный. При низком IRR проект сомнителен для инвестирования!

Следует добавить, что любая инвестиционная деятельность классифицируется по периоду вложения. Так они бывают краткосрочными (период инвестирования до 1 года) и долгосрочные. Последние характеризуются длительным вложением средств во внеоборотных активы, такие как ценные бумаги, уставные капиталы прочих организаций и тому подобное. Долгосрочные инвестиции в форме капитальных вложений – ничто иное, как расходы на создание, покупку и увеличение размера активов. Структура данного вида инвестиций формируется путём строительства объектов, их покупку, создание; приобретения и создания нематериальных активов, а также покупку природных объектов.

В соответствии с документом международного стандарта финансовой отчётности, учёт инвестиций в дочерние компании подразумевает возможность создавать финансовую и хозяйственную политику, с целью приобретения экономических благ от её функционирования.

Подводя итог, стоит добавить, что учёт инвестиций в криптовалюту лучше всего вести при помощи специальных приложений на мобильном телефоне, например, «Blockfolio». Оно позволит моментально реагировать на довольно частные изменения на криптовалютном рынке.

Подробнее о том, как пользоваться приложением Blockfolio, вы сможете узнать из данного видео: